Чем отличается неофициальный и официальный трейдинг

Официальный и неофициальный трейдинг: разберемся

Официальный трейдинг — это торговля через легального лицензированного брокера. Он ведется на большинстве рынков. Потому что за фондовым, сырьевым и индексным следят сами биржи, а также надзорные и регулирующие организации.

Но есть исключение — Форекс. Здесь процветает нелегальный (неофициальный) трейдинг. Это объясняется 3 причинами.

Низкая финансовая грамотность игроков

В частности выходцев из СССР, для которых трейдинг стал доступен относительно недавно. Их до такой степени привлекает возможность легкого заработка, что они игнорируют элементарный менеджмент рисков, в том числе нерыночных (связанных с надежностью брокера).

Слабые механизмы регулирования

У рынка «Форекс» нет центра, как, например, у бирж ценных бумаг. Объявить себя площадкой может любой крупный банк, который, по сути, является главным участником реального Форекса. Этим пользуются многочисленные мошенники. Они выдают себя за форекс-дилеров, предлагающих услуги всем желающим заработать на разнице котировок валют и разного рода деривативов.

Простота регистрации в офшоре

Большинство форекс-дилеров прописаны в зонах с особыми условиями. Как правило, они находятся очень далеко, а тамошние регуляторы не слишком щепетильно относятся к своим подопечным. Позже к нелегальному (нерегулируемому в основной массе) Форексу присоединился рынок криптовалют, где тоже полно мошенников.

3 вида брокеров, с которыми могут работать российские клиенты

• Легальные лицензированные.
• Зарубежные лицензированные.
• «Кухни», дилинговые центры.

Россияне могут официально заниматься трейдингом только через лицензированных в России дилеров. Их благонадежность должна подтверждаться разрешением Центробанка, членством в СРО и регулярными отчетами о работе. Торговля с ними абсолютно легальна.

Что это значит для трейдера

В первую очередь безопасность. Если возникнут проблем, можно обратиться к регулятору и контролирующим органам, чтобы добиться справедливости через суд. Поэтому многие лицензированные брокеры открывают офшорные «дочки» и регистрируют там своих клиентов. За это пару лет назад были наказаны крупнейшие российские форекс-дилеры.

Как работает легальный брокер

Он выводит клиентские ордера на межбанк — площадку (prime-брокера, крупный банк), где торгуют валютами от 1 лота. Некоторые могут покрывать спрос внутренним предложением. Особенно если много клиентов торгуют в разные стороны (продают и покупают), а остатки выводят на поставщика ликвидности.

Как понять, что форекс-брокер легальный

• По регистрации в России.
• По наличию лицензии ЦБ.
• По сегрегации счетов.
• По NDD-технологии, исключающей брокерскую обработку ордеров (дилинг).
• По ECN-счетам. Выводят заявки напрямую на других клиентов ECN-сети.
• По прозрачности. Брокер должен дать трейдеру доступ ко всей интересующей его информации по первому запросу. В том числе к результатам аудиторских проверок и данным о поставщиках ликвидности.
• По плавающему спреду. На реальном рынке разница между ценой покупки и продажи никогда не бывает фиксированной.

SMARTGUIDE рекомендует обратить внимание на размер плеча. Если оно больше 1 к 50, перед вами «кухня», которая никуда не выведет ваши сделки.

Иностранный лицензированный форекс-брокер: друг или враг

У него можно открыть счет для торговли. Но придется:

• доказать происхождение денег;
• подтвердить личность;
• самостоятельно решать вопрос налогообложения.

Иностранный брокер может предлагать более выгодные условия, чем российский. Но проблема в том, что его деятельность на территории России нелегальна, как бы рьяно он ни доказывал обратное. Это связано с тем, что правительство не может обеспечить юридическую защиту в случае мошенничества. А значит, разбираться придется в судах по месту регистрации иностранца.

Благонадежные зарубежные брокеры не сильно гонятся за клиентами из России. Поэтому многие даже не находят нужным переводить на русский свой сайт.

Если вы решили неофициально торговать через зарубежного форекс-дилера, обращайте внимание на тех, что зарегистрированы в странах с жестким регулированием:

• США.
• Англии.
• Австралии.
• Японии.
• Канаде.
• Швейцарии.

Даже не смотрите в сторону кипрских и других офшорных площадок. Они могут заморозить счет без объяснения причин и не вернуть деньги.

Нелегальный трейдинг

Он ведется через «кухни» и дилинговые центры, которые не выводят сделки на реальный рынок. Все потому, что 95 % трейдеров проигрывают. А значит, компания, отвечающая на встречные заявки своим капиталом, зарабатывает в 95 случаях из 100.

Это создает конфликт интересов. Потому что доход трейдеров представляет собой убыток брокера. А значит, против них могут использовать разные методы:

• Блокировку счета.
• Реквоты. Отказ исполнения по текущей цене.
• Проскальзывания. Закрытие позиций по менее выгодным котировкам.
• Ценовые вбросы. Создание резких ценовых скачков в сторону стоп лосса, чтобы зафиксировать убыток клиента.

Многие нелегальные форекс-брокеры работают по офшорным лицензиям, скрывают свой адрес, предлагают фиксированные спреды и торговлю с мелким депозитом. Но есть и относительно честные. Они выплачивают прибыль, дают реальные котировки. Однако таких мало. Большинство принимаются мошенничать после первых же неудач.