Что такое инвестиционный портфель и как его сформировать

focus

focus

январь 17, 2017

Что такое инвестиционный портфель и как его сформировать

Не только школьный: как формировать и работать с инвестиционным портфелем

Прежде чем начать, нужно ответить на один важный вопрос: «Инвестиционный портфель — что это?». Он представляет собой набор финансовых инструментов, составленный с учетом:

  • целей инвестиций;
  • размера ожидаемого дохода;
  • склонности инвестора к риску.

Как правильно сформировать инвестиционный портфель

Чтобы справиться с этой задачей, нужно знать три ключевых термина.

Диверсификация

В портфеле должно быть несколько активов со слабой или обратной корреляцией. Они защитят капитал от движения тех рынков, где он размещен.

Корреляция

Взаимосвязь между инструментами с точки зрения факторов, оказывающих влияние на движение их стоимости. Она может быть:

  • Положительной (прямой).
  • Отрицательной (обратной).
  • Отсутствующей.

В первом случае цены сравниваемых активов движутся в одну сторону. Во втором — в противоположные. В третьем — независимо.

Что такое инвестиционный портфель и как его сформировать

Распределение активов

Использование инструментов разного класса в одном инвестиционном портфеле. В классических стратегиях это инвестиции в акции, облигации и валюту. Такой прием помогает сбалансировать доход и риски.

На какой срок нужно размещать средства

SMARTGUIDE предупреждает: фондовый рынок инертен. Поэтому в акции нужно вкладывать на 5 и более лет. Помните: на коротких дистанциях такие ценные бумаги ведут себя непредсказуемо.

Если вам нужно получить деньги в течение 1–2 лет, вложите капитал в облигации. Вы получите фиксированный доход с минимальными рисками, а также возможность продать долговые бумаги, когда те вырастут в цене.

Недостаток краткосрочного портфеля из акций

Его сложно продать, не потеряв в цене. Поэтому столь рискованные инструменты лучше добавлять только в виде долгосрочных инвестиций.

Зачем вкладывать в инвестиции

  • Чтобы сохранить стоимость капитала. В таком случае подойдет спокойный консервативный портфель, основная доля которого — стабильные инструменты.
  • Чтобы заработать. Нужен агрессивный портфель, где много активов наподобие акций, способных принести более высокую прибыль при увеличенных рисках.

Есть и промежуточное решение — сбалансированный портфель. Он подходит тем, кто хотят добиться двух целей: не только сохранить, но и приумножить свой капитал.

Но нужно помнить: высокий доход идет рука об руку с внушительными рисками. Поэтому следует заранее решить: готовы ли вы лишиться значительной доли капитала, если появится возможность его существенно преумножить.

Склонность к риску

Самый простой способ определить максимальную просадку портфеля — представить, с какой частью своего капитала вы готовы расстаться без сожаления. Это может быть 10 %, 20 % и даже 30 %.

Когда вы обозначите лимит потерь, подумайте еще раз. Возможно, вам захочется откорректировать свои инвестиции.

Грамотное формирование портфеля

Распределяйте доли капитала не только между видами активов, но и с оглядкой на валюты и страны, которые их выпускают. Выбирайте акции развитых или стабильно развивающихся рынков.

При желании и наличии капитала деньги можно вложить в недвижимость, драгметаллы или сырье. Не обязательно покупать их напрямую и хранить «на заднем дворе». Для большинства подобных активов есть специальные биржевые фонды — ETF.

Ищем точку входа

В инвестировании важно не только то, куда вложить деньги, но и когда именно это делать. Правильный вход на рынок даст дополнительную прибыль и защитит от рисков.

Если тренд «бычий», вкладывайте в акции. Если на фондовом рынке спад, выделите больше капитала защищенным активам.

Разобраться в тренде помогут данные технического анализа ключевых индексов. Очень показателен S&P 500 на скользящих средних за 50 и 200 дней. Если первая выше второй — рынок растет. Наоборот — падает. Покупать нужно при «бычьем» тренде: когда цена возвращается к средней.

Что такое инвестиционный портфель и как его сформировать

Тестирование портфеля

Прошлый доход не гарантирует прибыль в будущем. Об этом нужно помнить. Но оценка инвестиций с точки зрения исторических данных может подтвердить эффективность распределения капитала. Более того, проверка портфеля поможет внести в него коррективы, способные повысить доход без ущерба надежности. Нужно попробовать разные комбинации инструментов в условиях поведения рынка в прошлом.

Контроль инвестиционного портфеля

После размещения капитала по выбранной стратегии нужно продолжать внимательно следить за инвестициями. Это можно сделать через специальные сервисы и вручную.

В портфель требуется периодически вносить правки. Например, если тренд изменился с «бычьего» на «медвежий», зафиксируйте прибыль и перераспределите капитал в новые активы с обратной корреляцией проданным.

Портфельные инвестиции не должны быть пассивными. Только если вы не вложились в облигации и другие стабильные долгосрочные инструменты. Возьмите за правило регулярно контролировать рыночную ситуацию.

Новости
XMR0724 собрание самых крупных банков Европы по легализации криптовалют

XMR0724 собрание самых крупных банков Европы по легализации криптовалют

июнь 18, 2024

Цена акций Nvidia идет вверх

Цена акций Nvidia идет вверх

февраль 12, 2024

Биткойн ETF одобрен в США

Биткойн ETF одобрен в США

февраль 12, 2024

Онлайн-продажи золота с доставкой

Онлайн-продажи золота с доставкой

февраль 12, 2024

Хватит продавать - иностранная валюта и новая тактика Минфина

Хватит продавать - иностранная валюта и новая тактика Минфина

февраль 12, 2024

Кому нужно регистрироваться в SEC и почему от этого не отвертеться

Кому нужно регистрироваться в SEC и почему от этого не отвертеться

февраль 10, 2024

Доллар стоит 100 рублей - прогноз цены российской нацвалюты к концу 2024

Доллар стоит 100 рублей - прогноз цены российской нацвалюты к концу 2024

февраль 10, 2024

Реальная угроза криптобирже OKX - в чем обвиняется и какие могут быть последствия

Реальная угроза криптобирже OKX - в чем обвиняется и какие могут быть последствия

февраль 09, 2024

Дивиденды бьют рекорды - какие именно компании заплатят очень много денег

Дивиденды бьют рекорды - какие именно компании заплатят очень много денег

февраль 08, 2024

4 причины замедления фондового рынка США

4 причины замедления фондового рынка США

февраль 06, 2024

Чем может удивить криптовалюта Ethereum - топ причин начать покупать

Чем может удивить криптовалюта Ethereum - топ причин начать покупать

февраль 06, 2024

Биржи КНР отправились на дно

Биржи КНР отправились на дно

февраль 05, 2024

Сколько заработали криптоинвесторы в 2023

Сколько заработали криптоинвесторы в 2023

февраль 04, 2024

Одни лишние расходы - Coinbase посчитал сколько потратили пользователи кредитных карт США

Одни лишние расходы - Coinbase посчитал сколько потратили пользователи кредитных карт США

февраль 03, 2024

JPMorgan опровергает сам себя в прогнозах финансового рынка

JPMorgan опровергает сам себя в прогнозах финансового рынка

февраль 02, 2024

Получи доступ к торговым сигналам с гарантированным доходом от 1000$ в неделю.
Получи доступ к торговым сигналам с гарантированным доходом от 1000$ в неделю.
Подключение бесплатно